A kriptovaluta árrés -kereskedés magyarázata

A kriptovaluta árrés -kereskedés kockázatai és előnyei

A margin kereskedés az egyik legkockázatosabb és legjövedelmezőbb stratégia a piacon. A margin kereskedésnek köszönhetően a Bitcoin és más digitális eszközök egyre népszerűbbek lesznek számos kereskedő számára. A kriptovaluta -piacon tapasztalható volatilitás lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy nyereséghez jussanak mind a medve-, mind a bikapiacon a margin kereskedés révén. Ebben a cikkben megvitatjuk, hogy mi az árrés -kereskedés, valamint az ezzel az eszközzel való munka fő előnyei és hátrányai.

Mi a margin kereskedés

A margin kereskedés olyan pénzügyi eszközökkel folytatott tranzakció, amely magában foglalja a részvény- vagy kriptovaluta -piacon lévő bróker vagy devizakereskedő által biztosított kölcsönvett pénzeszközök felhasználását. A gyakorlatban ez azt jelenti, hogy a kereskedő több pénzt használhat fel, mint amennyije van.

A margin kereskedés másik kifejezése a tőkeáttétel. A tőkeáttételt úgy határozzák meg, mint a kereskedő saját befizetésének és a munkaterület összegének aránya. Az ilyen típusú kölcsönök megszerzéséhez a kereskedő számlájának saját forrásokkal is rendelkeznie kell. A minimális kezdeti befizetés az adott bróker követelményeitől függ.

A tőzsdei árrés olyan biztosíték, amelyet egy bróker blokkol a kereskedő számláján, amikor egy pozíciót nyitnak. A fedezetet általában százalékban fejezik ki, ami azt mutatja meg, hogy a saját tőke hány százalékára van szükség ahhoz, hogy pozíciót nyisson egy adott pénzügyi eszközön.

Például a 30% -os biztosítékkövetelmény azt jelenti, hogy akkor lehet tranzakciót nyitni, ha a kereskedőnek ⅓ -re van a számlán lévő pozíció teljes értéke.

Hogyan működik

A fedezeti kereskedelem fő koncepciója a tőkeáttétel – a felhasználó pénzeszközeinek aránya a kölcsönzött forrásokhoz. 

Ha egy kereskedő számláján 500 USD van, és egy bróker készen áll arra, hogy 1: 2 tőkeáttételt biztosítson számukra, akkor a kereskedő 1000 USD áron nyithat pozíciót.

Ugyanakkor a kereskedőnek tisztában kell lennie azzal, hogy ha az eszköz ára 50% -kal csökken az ellenkező irányba, akkor elpusztítja őt. Ugyanez az elv működik a másik oldalon is: ha az eszköz 50% -kal emelkedik, akkor megduplázza a kereskedő számlájának egyenlegét.

Vegyünk egy példát annak megértéséhez, hogyan működik:

Képzelje el, hogy 10 Ethereumot vásárolt. A tranzakció számításai így nézhetnek ki:

  • 2020. május 1. 10 ETH vásárlása 539 USD áron.
  • A tranzakció összege 5390 USD volt.
  • 2020. május 6. 10 Ethereum értékesítése 550 USD áron; tranzakció összege – 5500 USD.
  • Pénzügyi eredménye – 110 USD nyereség

Tegyük fel, hogy ugyanazt a kriptovalutát vásárolja, de használjon 1: 5 tőkeáttételt, amely lehetővé teszi ötször több vásárlását:

  • 2020. május 1. 50 érmérme vásárlása 539 USD áron. A tranzakció összege 26.950 USD.
  • 2020. május 6. 50 érme értékesítése 550 USD áron. A tranzakció összege 27.500 USD.
  • Pénzügyi eredménye – 550 USD nyereség.
  • A tőkeáttétel csaknem ötször többet keresett. Mindössze annyit kell tennie, hogy díjat fizet a brókernek a nyújtott tőkeáttételért és az adókért.

Mi van, ha az ár csökken

A kölcsönzött alapokkal való kereskedés meglehetősen kockázatos tevékenység. Ezért meg kell értenie, mi történhet, ha a dolgok nem a terv szerint alakulnak. 

Ha a fedezeti kölcsönnel vásárolt kriptovaluta ára nem a kereskedő által várt irányba megy, vagy ha a portfóliójukból származó egyéb eszközök értéke csökken, a számlaegyenleg túlságosan csökkenhet ahhoz, hogy fenntartsa nyitott pozícióit. Ezután a bróker úgynevezett margin call-t küld az ügyfélnek.

A fedezeti lehívás egy bróker figyelmeztetése, amely értesíti az ügyfelet, hogy nincs elég pénze új pozíciók megnyitásához és a jelenlegi pozíció fenntartásához. A kereskedőnek pénzt kell letennie a számlára a folytatáshoz. 

Ha az ügyfél biztos abban, hogy a piaci helyzet hamarosan megváltozik, akkor egy ideig figyelmen kívül hagyhatja a fedezeti lehívást. Ha azonban az eszközök értéke továbbra is csökken, a bróker automatikusan bezárja a kereskedő pozícióit, és eladja az eszközt az aktuális piaci áron. Ez lehetővé teszi a brókernek, hogy teljes mértékben visszafizesse a befektetőnek adott kölcsönt.

Ugyanakkor a hitelezőnek visszaadott összeg teljes mértékben tartalmazza a fedezetet – a kereskedő pénzeszközeit, amelyeket biztosítékként biztosított. Így a kereskedő saját pénzét is elveszíti.

A margin kereskedés előnyei és kockázatai

A margin kereskedés előnyei a kereskedő számára a következők:

  • Csak a saját tőkéből nyithat olyan pozíciókat, amelyek nagyobbak, mint azok, amelyeket megtehetne.
  • A kereskedők nemcsak akkor spekulálhatnak, ha az ár nő, hanem akkor is, ha rövid pozíciók megnyitásával csökken.
  • Nagyobb nyereséget érhet el, ha nagyobb volumenű pozíciókat nyit meg.

Előnyei mellett a margin kereskedés bizonyos kockázatokat is hordoz. A bróker által a kereskedő számára biztosított nagy árrés nagy nyereséget, de nagy veszteségeket is eredményezhet. Minél magasabb a tőkeáttétel aránya a saját tőkéhez – annál drágább minden ár. Ez előnyös azokban az esetekben, amikor a kereskedő előrejelzése helyes, és az ár a megfelelő irányba mozog. Ellenkező esetben a kereskedő veszteséget szenved, és a veszteségek gyorsan meredeken emelkednek.

Néhány tipp kezdőknek

Azoknak a játékosoknak, akik szeretnék kipróbálni magukat a margin kereskedésben, íme néhány általános javaslat:

  • Kezdje kis kölcsönökkel. Ha 1:10 együtthatóval vesz fel hitelt, az azt jelenti, hogy 10 -szeresét elveszíti, amit beletett. Kezdje kicsiben, és próbálja meg 1: 2 arányban, csak a felére növelve a kockázatokat.
  • Határozza meg azt az összeget, amelyet elveszíthet anélkül, hogy jelentősen károsítaná pénzügyi helyzetét, és vegyen fel hitelt ennek az összegnek legfeljebb 10-30% -áig. Ha egy kereskedő megengedheti magának, hogy 1000 dollárt veszítsen, akkor helyezzen be 1000 dollárt a számlájára, és vegyen fel kölcsönt 100-300 dollárért.
  • Válassza ki az Ön által ismert kriptovalutákat. Nem szabad olyan valutával kezdeni, amelyet nem ismer. Kezdje a valuta kereskedését kezdetben tőkeáttétel nélkül, hogy megértse, hogyan viselkedik a piacon, mi biztosítja annak értékét és milyen tényezők határozzák meg az árát. Amint megértette, hogyan viselkedik, megkezdheti a margin kereskedést.
  • Ha hitelt vesz fel, azt stratégiailag tegye meg. Azt szeretné, hogy kiszámítsák a margin kereskedésben. Például, ha egy valuta gyors növekedést tapasztal, vagy jó híreket tettek közzé egy projektről, akkor érdemes megfontolni az árfolyamat beavatkozását. 
  • A rossz tranzakciót maga is bezárhatja, anélkül, hogy megvárná a felszámolás pillanatát. Így csak az árrés egy részét fogja elveszíteni (a szakemberek igyekeznek 20% -nál nagyobb veszteséget nem tapasztalni). Használja a „Stop Loss” megbízásokat, amelyek lehetővé teszik a kereskedési kockázatok korlátozását és a tranzakciók automatikus lezárását, amint elér egy bizonyos árszintet.

A legjobb tőzsdék a margin kereskedéshez

A margin kereskedés legnépszerűbb kripto tőzsdéi a következők:

  • Bitmex – 8 kriptovaluta, egyszerű tőkeáttétel -váltás, minimális kereskedelem – $ 1, szorzó – akár x100, AutoDeleveverage ellenőrzésre nincs szükség;
  • Binance – tőkeáttétellel kereskedés csak ellenőrzött felhasználók számára, hat kriptovaluta a kereskedési párok több változatában, a maximális szorzó x3, külön fedezeti számla;
  • Gate.io – minimális tranzakció 100 USD, ellenőrzésre van szükség, maximális tőkeáttétel – 3x, 30+ támogatott kriptovaluta;
  • Bitmax – 3x, 5x vagy 10x tőkeáttétel, az ellenőrzés opcionális, letéti számla, a kereskedési párok széles dühében;
  • Bitfinex – többféle megbízás, a tőkeáttétel akár 3,3 -szoros, a kezdeti fedezetnek legalább a tranzakció 30% -ának kell lennie;

    Kraken – 8 kriptovaluta, tőkeáttétel akár 5x;

  • Poloniex – 20+ kriptovaluta, kötelező ellenőrzés, tőkeáttétel akár 2,5 -szeres;
  • Huobi – sok kereskedési pár, csak határidős szerződések, a minimális tranzakciós ár 100 USD, tőkeáttétel akár 5x;

Következtetés

A margin kereskedés lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy nagyobb nyereséget érjenek el kisebb összegekkel. Ugyanakkor a nagyobb potenciális nyereség mellett a potenciális veszteségek is megsokszorozódnak. Az óriási nyereség lehetősége a tapasztalatlan kereskedőket ostoba döntésekhez vezetheti. Mielőtt tőkeáttétellel kereskedne, különös figyelmet kell fordítania a pénzkezelési kérdésekre. Szükséges az egyes tranzakciók kockázatának korlátozása (például stop loss megbízások használatával).